Hisse Avcısı, farklı bir strateji ile karşında!
Bu bölümde, 20 yıldan uzun bir süredir Gemini Fonunu yöneten ve dünyanın en iyi fon yöneticilerinden biri olarak adlandırılan John Neff’in hisse seçimlerinde dikkat ettiği kriterleri inceliyoruz. 🔎
1964-1995 yılları arasında fon yöneticiliği yapan John Neff’in yönettiği fon öyle başarılı olmuş ki, yıllık ortalama 15% getiri ile endeks getirisini ikiye katlamış ve o dönem en çok kazandıran fon ünvanını kazanmış.
“Dipten al, zirveden sat” stratejisini benimseyen ve düşük F/K oranına sahip şirketlere odaklanan Neff’in kriterlerini karşılayan hisseleri birlikte tespit edelim. 👀
Fiyat/Kazanç
F/K olarak bilinen Fiyat/Kazanç oranı ise şirketin hisse fiyatının, şirketin hisse başına kazancına bölünmesiyle hesaplanır. F/K oranı, yatırımcılara hisse fiyatının kârlılık düzeyine göre ne kadar değerlendiğini gösterir ve piyasa değerlemesinin adil olup olmadığına dair fikir verir. Düşük bir F/K oranı, şirketin karşılaştığı zorluklara veya piyasa tarafından göz ardı edilen bir değere işaret edebilir. Ayrıca F/K oranı, yatırımcılar için temel bir değerleme göstergesi olarak da kabul edilir.
🎯 F/K oranının 0 ile 15 aralığında olmasını tercih ettik.
Özsermaye Kârlılığı
Özsermaye kârlılığı, bir şirketin net gelirinin özsermayesine oranlanmasıyla hesaplanan bir finansal göstergedir. Bu oran, bir şirketin yatırımcıların sermayesini ne kadar verimli kullandığını ve net kâr elde etme yeteneğini ölçer.
Özsermaye kârlılığı, yatırımcılar için önemli bir ölçüttür çünkü şirketin sahip olduğu özsermayenin ne kadar kârlı olduğunu belirler. Yüksek bir oran, şirketin etkin bir şekilde kâr elde ettiğini ve yatırımcıların paralarını verimli bir şekilde değerlendirdiğini gösterebilir. Bu da şirketin sağlıklı ve sürdürülebilir bir işletme olduğunu işaret eder.
🎯 Özsermaye kârlılığının 15%’ten yüksek olmasını tercih ettik.
Net Borç/Özsermaye
Net Borç/Özsermaye oranı, bir şirketin toplam borcundan nakit ve nakde eşdeğer varlıklarını çıkardıktan sonra kalan net borcunun, şirketin özsermayesine oranını gösterir. Bu oran, şirketin finansal yapısını ve borç kullanımını değerlendiren önemli bir göstergedir. Düşük bir oran, şirketin daha az borçlu ve finansal olarak daha istikrarlı olduğunu işaret eder. Yatırımcılar için bu oran, şirketin mali sağlığını ve risk seviyesini anlamada kritik öneme sahiptir.
🎯 Net Borç/Özsermaye oranının 0,6’dan düşük olmasını tercih ettik.
Yıllık Kâr Büyümesi
Yıllık kâr büyümesi, bir şirketin yıllık bazda net kârının önceki yıllara göre ne kadar arttığını gösteren bir metriktir. Bu metrik, şirketin performansını ölçmek ve büyüme potansiyelini değerlendirmek için önemlidir. Yüksek bir yıllık kâr büyüme oranı, şirketin gelirlerini artırma ve karlılığını artırma yeteneğinin güçlü olduğunu gösterir.
🎯 Yıllık kâr büyümesinin son 1 yılda kârını büyütebilen şirketleri tespit edebilmek için 0%’dan yüksek olmasını tercih ettik.
Sonuçlar
📊 Tüm bu kriterlere göre Hisse Filtreleme Yöntemini kullandığımızda karşımıza 50 milyar dolar piyasa değerinden yüksek şu hisseler çıkıyor. 👇
- TTE
- CB
- STLA
- SLB
- NTES
- AFL
Biz bu tabloyu piyasa değerine göre büyükten küçüğe doğru sıraladık, ama sen istediğin filtreye göre sıralayabilir, buna göre ilgili hisseleri keşfedebilirsin.
Önceki Bölümlere Göz Attın mı? 👀
- Hisse Avcısı #1: Teknoloji Sektörünün Yıldızları
- Hisse Avcısı #2: Kaliteli Temettüye Farklı Bakış
- Hisse Avcısı #3: Sihirli Hisselerin Keşfi
- Hisse Avcısı #4: Enerji Sektörünün Yıldızları
- Hisse Avcısı #5: Kaliteli Hisseleri Seçebilmek
- Hisse Avcısı #6: Peter Lynch Stratejisi
- Hisse Avcısı #7: Temettü Ödemeleriyle Öne Çıkan Hisseler
- Hisse Avcısı #8: Küçük Sermayeli Büyüme Hisseleri
- Hisse Avcısı #9: Cazip Tüketim Hisseleri
- Hisse Avcısı #10: Nakit Zengini Hisseler
- Hisse Avcısı #11: GARP Stratejisine Göre Cazip Hisseler
- Hisse Avcısı #12: İstikrarlı Büyüyen Temettü Hisseleri
- Hisse Avcısı #13: Değerinin Altında İşlem Gören Hisseler
- Hisse Avcısı #14: Güçlü Büyüme Sunan Hisseler
- Hisse Avcısı #15: Borçluluğu Düşük Şirketler
- Hisse Avcısı #16: Ünlü Fon Yöneticisinin Hisse Seçiminde Kahve Kutusu Stratejisi
- Hisse Avcısı #17: Özsermayesine Göre Cazip Hisseler
- Hisse Avcısı #18: Teknoloji Sektörünün Sağlam Hisseleri
- Hisse Avcısı #19: Büyüme Potansiyeli Yüksek Hisseler
- Hisse Avcısı #20: Nakit Akışı Sağlayabilen Hisseler
- Hisse Avcısı #21: Cazip Yarı İletken Hisseleri
- Hisse Avcısı #22: Kurumsal Yatırımcıların Tercihi
- Hisse Avcısı #23: Cazip Çarpanlı BIST100 Şirketleri
- Hisse Avcısı #24: Özsermayesi Güçlü BIST100 Hisseleri
- Hisse Avcısı #25: Temettü Dağıtan Teknoloji Şirketleri
- Hisse Avcısı #26: Büyüme Hisseleri Stratejisi
- Hisse Avcısı #27: Sıkılaşma Döneminde Marjlarını Artıran İhracatçı Şirketler
Burada yer alan bilgiler yatırım tavsiyesi içermez. Bilgi için: Midas Sorumluluk Beyanı
Bu içerik hazırlanırken faydalanılan kaynak: StockRover
